L'annuale ballo in maschera di casa Grayson è alle porte. Victoria spera che Daniel si interessi a una giovane ragazza di nome Sloan. In definitiva, sono passate sei settimane dal tentativo, fallito, di riconciliazione con Emily. A proposito di Emily, al momento il suo nome non è tra la lista degli invitati. Ma lo sarà presto. Ricordate la questione del primogenito di Victoria? Ebbene qualcosa, ovviamente, bolle in pentola. Sono trascorse sei settimane anche dal rapimento di Padma. Nolan ha cercato di trovarla in ogni modo, ovviamente senza ricorrere alla polizia. Lui continua ad aggrapparsi alla speranza che sia ancora viva. Purtroppo nemmeno Emily sa come aiutarlo. La ragazza chiede ad Aiden di sabotare gli investimenti della Initiative. E lui esegue. Daniel è furioso. Una visita dell'inquietante Trask lo renderà terrorizzato. Ma poi la buona notizia: la Initiative ha deciso di uscire dalla Grayson Global. Daniel ora è libero dal loro guinzaglio. Per festeggiare, come prima cosa il giovane telefona a Emily per invitarla al ballo in maschera! Conrad si prepara per un importante discorso insieme ad Ashley e al suo consulente Evan Spradlin. Ma sarà un consiglio di Jack ad aiutarlo a fare breccia nei cuori dei cittadini. Jack, però, come ben sappiamo tutto vuole meno che aiutare Conrad. E approfitta dell'evento per sabotarlo, con l'aiuto di Nolan. Il piano funziona alla perfezione. Prima del ballo Vicoria riceve 11 rose nere e un biglietto "la dodicesima la indosserò io. Il tuo amato figlio". Victoria confessa a Conrad il suo segreto, di come sia rimasta incinta giovanissima e di come abbia deciso di dare il bambino in adozione a una suora di nome Rebecca. Aiden, nel frattempo, costringe Trask a farsi portare da Padma. Purtroppo la ragazza è già stata uccisa. La reazione di Aiden non si fa attendere. Ma le sorprese non sono finite...